ファイナンシャル・アドバイザーの場合
潜在的な混乱の原因は、適格基準に従って運用する投資ブローカーと信託基準のもとで運用される登録投資顧問にタイトルファイナンシャル・アドバイザーが適用されるという事実から生じる。 手数料ベースの顧客関係は前者の間では長い間確立された規範であるが、後者は伝統的に手数料のみで作業する。
ファイナンシャル・アドバイザーの給与は、売却される証券の種類によって異なる場合があり、通常、年に増加したコミッション（またはプロダクション・クレジット）が増加するにつれて、その保有率が増加します。 それはしばしば財務アドバイザーの支払いレートと呼ばれます。 企業のペイアウト率のマトリックスは、通常、 ペイアウトグリッドと呼ばれます。
クライアントのメリット：
頻繁な取引と迅速なポートフォリオの転換を伴うものではなく、買いと保有の投資戦略に従って、長期的な投資家であるクライアントにとっては、通常、手数料をベースにしたファイナンシャル・アドバイザーの支払いが最も有利です。
クライアントが主に自主的かつ財務的に精通しており、財務顧問の多くの継続的な注意とアドバイスを必要としない場合は、二重に真実です。
財務アドバイザーのメリット：
積極的で販売に熟練し、顧客が高い取引量を必要とする投資戦略に慣れている財務アドバイザーの場合、手数料ベースの支払い計画は、代替方法よりもかなり高い報酬を得ることができます。
しかし、顧客のトレーダーが積極的で、顧客の口座に入金された金融資産が多いほど、クライアントは、企業が課金する標準レートに対して、より多くの割引手数料を要求（および受け取る）する可能性が高くなります。 最も自信を持って積極的なファイナンシャル・アドバイザーが、通常、これらのシナリオにおける顧客の割引要求に対するラインを維持することに成功します。
利害の衝突：
ファイナンシャル・アドバイザーが手数料ベースである場合、給与は投資成績ではなく取引を生み出すことに直接結びついているため、明確な利益相反があります。 不道徳な財務アドバイザーが過度の取引を通じて手数料ベースの報酬を最大限にしようとする慣行は、嫌がらせと呼ばれます。
チャネリングは、財務アドバイザーが最初にクライアントからの明示的な許可を得ることなく、自分の裁量で取引を行う能力を与えられている、いわゆる裁量勘定で特に危険です。 非裁量のアカウントでは、財務アドバイザーは、顧客が提案したすべてのトランザクションについて、クライアントからそのような許可を得なければなりません。 このような承認を得るための手段として、電話会話で十分です。
潜在的な法的エクスポージャーのため、最も保守的な証券仲介会社のコンプライアンス部門は、顧客が任意勘定を開設する能力に厳しい制限を加える傾向があります。
流行：
個々の顧客にサービスを提供し、少なくとも2500万ドルの顧客資産 （これらのアドバイザーはブローカー/ディーラーとして行動するために登録されていなければならない）を有する信託基盤で運用される登録投資顧問の中で、手数料を獲得する者の割合は、
- 2010年に22％
- 2009年に23％
- 2008年に24％
ここで計算された投資顧問の中には、クライアントまたはクライアントのアカウントによって異なる複数の支払い計画を受け入れるものがあります。 したがって、この調査の割合は、すべての支払いタイプで100％を超えています。
これらの数字は、ニュージャージー州のウィリアム・パターソン大学のCotsakos College of Businessの助教授、財務計画ディレクター、ルーカス・ディーン博士による研究から得られたものです。
この調査の結果は、2011年12月12日のウォールストリートジャーナル 「金融アドバイザーの支払い方法」で引用されました。